Que hace realmente un acuerdo de compraventa?
Es el contrato que responde a la pregunta mas dificil de cualquier sociedad: si un socio fallece o debe salir, quien compra su parte, a que precio y con que dinero. Sin el acuerdo, la parte del socio fallecido pasa a su sucesion, lo que puede significar dirigir el negocio junto a un conyuge en duelo que nunca lo quiso, o una venta forzada.
El acuerdo lo redacta su abogado. Lo que resuelve el seguro es la tercera pregunta, el dinero, porque la obligacion de compra llega justo en el momento en que el negocio es mas fragil. Un acuerdo que obliga a los socios sobrevivientes a comprar sin garantizar los fondos simplemente convierte una tragedia en una deuda.
Como financia el seguro de vida la compra de la participacion?
Cada socio esta asegurado y, cuando uno fallece, el beneficio de la poliza aporta el efectivo que compra su parte a la sucesion al precio acordado. La familia recibe el pago pronto y de forma justa, los socios sobrevivientes se quedan con la empresa de manera limpia y nadie pide prestado contra un negocio herido.
Las dos estructuras clasicas son la compra cruzada, donde los socios tienen polizas sobre los demas y compran la parte directamente, y la compra por la entidad, donde la empresa tiene las polizas y redime la parte. Cual conviene depende del numero de socios, de las consideraciones fiscales que evaluara su contador y de como este redactado el acuerdo. La jurisprudencia federal reciente tambien cambio la forma en que las polizas en manos de la entidad pueden afectar la valuacion de la empresa para efectos del impuesto sucesorio, y por eso esta es una conversacion de tres sillas: su abogado, su contador y su agente, juntos. Nos sentimos comodos ocupando una de las tres sillas y coordinamos con gusto con las otras dos.
Cuanto cuesta y cuando deben establecerlo los socios?
El costo depende de la edad y la salud de cada socio y de los montos de cobertura que exija la valuacion, y el seguro a termino suele cumplir la funcion de manera accesible durante los años en que la sociedad necesita proteccion. El momento correcto es ahora, mientras todos los socios sean asegurables, porque un solo diagnostico puede volver imposible toda la estructura.
El patron que vemos una y otra vez: los socios coinciden en que la compraventa importa, la dejan detras del trabajo urgente y la retoman solo cuando la salud de alguien cambia, momento en el que la cobertura es cara o no esta disponible y las opciones se reducen a las malas. Una hora con numeros reales lo resuelve. Hacemos la comparacion entre companias y las polizas quedan en manos de quien especifique el acuerdo.